Los inversores quedaron decepcionados las últimas seis veces que anticiparon un giro moderado por parte de la Reserva Federal, dice un estratega
La lectura del índice de precios al consumidor más débil de lo esperado del martes infundió nuevas esperanzas en el mercado de que la Reserva Federal finalmente estaba poniendo fin a su ciclo de aumentos de tasas. Los inversores anticipan en gran medida un giro moderado el próximo año, y los futuros ahora valoran una probabilidad del 87% de un recorte de tasas tan pronto como la reunión del FOMC de mayo de 2024, dijo el macroestratega del Deutsche Bank, Henry Allen.
«Pero esta es al menos la séptima vez en este ciclo que los mercados han visto una reacción clara a un posible giro moderado», escribió.
En las seis ocasiones anteriores, los inversores quedaron decepcionados. «Además, una historia constante de este ciclo hasta ahora ha sido que los mercados han postergado el momento de futuros recortes de tasas», dijo Allen.
Estas son las seis ocasiones anteriores en las que el mercado anticipó un giro moderado, que no se materializó, según Allen:
– Lisa Kailai Han, Michael Bloom
3 acciones del Dow y 40 nombres del S&P alcanzan máximos de 52 semanas
Componentes del Dow Jones Industrial Average Intel, microsoft y Walmart todos alcanzaron nuevos máximos de 52 semanas el miércoles, con Walmart cotizando en niveles máximos históricos desde que comenzó a cotizar en la Bolsa de Valores de Nueva York en agosto de 1972. Todos Microsoft cotizaron en niveles máximos históricos no vistos desde su salida a bolsa inicial. oferta en marzo de 1986.
Mientras tanto, 40 nombres del S&P 500 también alcanzaron nuevos máximos de 52 semanas, incluidos Amazonas, loews y Broadcom.
A continuación se muestran algunas otras empresas del S&P que alcanzaron máximos de 52 semanas:
Tres acciones del Dow Jones Industrial Average alcanzaron nuevos máximos de 52 semanas el miércoles, mientras que 40 nombres del S&P 500 alcanzaron el hito.
- MetaPlataformas (META), cotizando a niveles no vistos desde enero de 2022
- Hilton Worldwide (HLT), cotizando a niveles no vistos desde abril de 2022
- Lululemon (LULU), cotiza a niveles no vistos desde diciembre de 2021
- AO Smith Corp (AOS), cotiza a niveles no vistos desde febrero de 2022
- Copart (CPRT), cotizando en máximos históricos desde su salida a bolsa en marzo de 1994
- Cintas (CTAS), cotizando en niveles máximos históricos desde su salida a Bolsa en 1983
- PACCAR (PCAR), cotizando en niveles máximos históricos desde su salida a bolsa en 1971
- Parker Hannifin (PH), cotizando a niveles máximos históricos desde su salida a bolsa en 1964
– Chris Hayes, Michelle Fox
El repunte del mercado tiene una fuerza subyacente a medida que se acercan obstáculos técnicos clave, dice Wolfe Research
El último repunte del mercado de valores se está acercando rápidamente a algunos niveles de resistencia clave, pero hay algunas señales de que este movimiento alcista puede tener cierto poder de permanencia, según el analista técnico de Wolfe Research, Rob Ginsberg.
«Si observamos el S&P y el Nasdaq, ambos índices están al borde de la sobrecompra con resistencia a largo plazo. El repunte de hoy se sintió un poco como una capitulación de compra, pero fue la acción debajo de la superficie lo que finalmente nos emocionó un poco», dijo Ginsberg. en una nota a los clientes el martes por la noche.
El repunte del martes se destacó por el fuerte rendimiento superior del Russell 2000 y también por la amplia participación entre las acciones de gran capitalización.
«No habíamos visto una amplitud tan fuerte desde principios de 2013, justo lo que necesitaba la acción anémica debajo de la superficie. Anoche discutimos cómo las acciones promedio (Value Line) estaban sobrevendidas frente al S&P y este es exactamente el tipo de respuesta. «Queríamos ver. Entonces, si bien en los últimos 11 meses hemos visto un mercado muy pesado con una acción interna extremadamente pobre, la acción de hoy bien podría ser el comienzo de una reversión de esta tendencia», dice la nota.
—Jesse libra
Los precios del petróleo caen a medida que aumentan los inventarios de crudo en EE.UU.
Los precios del petróleo cayeron el miércoles cuando Estados Unidos informó un aumento en sus inventarios comerciales de crudo.
El crudo estadounidense cayó 1,13 dólares, o un 1,44%, a 77,13 dólares el barril durante el Intermedio del oeste de Texas Contrato de diciembre, mientras que global Brent cayó 90 centavos, o 1,09%, a 81,57 dólares para el contrato de enero.
La caída de los precios se produce cuando los inventarios comerciales de crudo de Estados Unidos aumentaron en 3,6 millones de barriles la semana pasada, según datos publicados por la Agencia de Información Energética el miércoles.
Las importaciones estadounidenses cayeron en 21.000 barriles por día a un promedio de alrededor de 6,4 millones de bpd la semana pasada. La producción nacional se mantuvo sin cambios semana tras semana en 13,2 millones de bpd.
–Spencer Kimball
Las acciones de pequeña capitalización se encaminan a su cuarto día consecutivo de ganancias
El Russell 2000 subió más del 1% en las operaciones de la mañana y está en camino de su cuarto día positivo consecutivo.
El índice de pequeña capitalización obtuvo una ganancia del 5,44% el martes, su mejor desempeño diario en más de un año.
Icono de gráfico de accionesIcono de gráfico de acciones
Las acciones de pequeña capitalización están subiendo esta semana.
El repunte se produce en un momento en que las empresas de pequeña capitalización han tenido un desempeño inferior en un grado dramático, lo que significa que el repunte podría tener más espacio para continuar.
«En términos relativos, el rendimiento de las empresas de pequeña capitalización en los últimos 12 meses se sitúa históricamente en el primer decil. La sobreponderación de las empresas de pequeña capitalización suele ser una apuesta reservada cuando se sale de una recesión, pero el extremo aquí ha despertado nuestro interés», dijo el estratega de ETF de Strategas, Todd Sohn. en una nota a los clientes el martes.
—Jesse libra
La UBS considera que continúa el fuerte repunte del sector tecnológico
El sector tecnológico ha liderado las ganancias de noviembre hasta ahora, con el Fondo SPDR del sector tecnológico selecto hasta un 11% en lo que va del mes.
Este repunte se ha visto impulsado por la creciente adopción de la inteligencia artificial, según el analista de la UBS Sundeep Gantori.
«La pregunta ahora es si este repunte continuará», escribió en una nota del miércoles. «Si bien reconocemos los riesgos macroeconómicos y las valoraciones de las primas, el probable sólido crecimiento de las ganancias del 16 % de la tecnología global en 2024 en medio de un fuerte contexto de gasto en IA es un gran respaldo».
– Lisa Kailai Han, Michael Bloom
Las acciones abren al alza
Los precios mayoristas registran la mayor caída mensual desde abril de 2020
El índice de precios al productor, una medida de los precios mayoristas, cayó un 0,5% en octubre, marcando su mayor caída en un mes desde abril de 2020. Este es el segundo dato de esta semana que muestra que las presiones inflacionarias pueden estar disminuyendo.
Sin duda, las ventas minoristas de octubre cayeron un 0,2%, lo que subraya el hecho de que los consumidores todavía están sintiendo el impacto de los precios más altos.
—Fred Imbert
CNBC Pro: Berkshire de Warren Buffett recorta sus participaciones y mantiene en secreto las nuevas acciones
Berkshire Hathaway de Warren Buffett vendió varias acciones el último trimestre durante el mercado volátil, según un nuevo documento regulatorio. También mantuvo confidenciales los detalles de una o más de sus tenencias de acciones.
Los suscriptores de CNBC Pro pueden leer el informe completo aquí.
-Yun Li, Sarah Min
Target registra grandes ganancias y las acciones suben
Objetivo Las acciones subieron un 10% en el período previo a la comercialización después de que el gigante minorista publicara resultados del tercer trimestre mejores de lo esperado. La compañía ganó 2,10 dólares por acción sobre unos ingresos de 25.400 millones de dólares. Los analistas encuestados por LSEG esperaban un beneficio de 1,48 dólares por acción sobre unos ingresos de 25.200 millones de dólares. El director financiero Michael Fiddelke dijo en una llamada con periodistas que la compañía está «centrada en hacer que tanto el tráfico como las ventas vuelvan a territorio positivo».
—Fred Imbert
Apertura positiva para Europa
Las acciones europeas tuvieron un comienzo positivo el miércoles.
El paneuropeo Stoxx 600 subió un 0,4% en las primeras operaciones, y los recursos básicos sumaron un 1,2% para liderar las ganancias a medida que avanzaban la mayoría de los sectores y las principales bolsas.
La inflación del Reino Unido cae más de lo esperado en octubre hasta el 4,6%, la más baja en dos años
Los compradores pasan por la calle principal de Whitstable, Reino Unido.
Bloomberg | Bloomberg | imágenes falsas
La inflación del Reino Unido cayó bruscamente en octubre hasta el 4,6% desde el 6,7% del mes anterior, alcanzando su nivel más bajo en dos años.
El índice general de precios al consumo se mantuvo estable mensualmente. Los economistas encuestados por Reuters esperaban que el IPC general aumentara un 4,8% interanual y un 0,1% respecto al mes anterior.
El IPC subyacente, que excluye los precios volátiles de los alimentos, la energía, el alcohol y el tabaco, cayó a un 5,7% anual en octubre desde el 6,1% de septiembre.
Lee la historia completa aquí.
-Elliot Smith
Siemens Energy obtiene garantías estatales tras registrar una pérdida anual de 4.600 millones de euros
Sitio de Siemens Energy en Muelheim an der Ruhr, Alemania, 3 de agosto de 2022.
Wolfgang Rattay | Reuters
Siemens Energy ha conseguido 7.500 millones de euros (8,15 dólares mil millones) en garantías estatales relacionadas con proyectos del gobierno alemán, horas antes de anunciar una pérdida de casi 5 mil millones de euros para su año fiscal.
El Ministerio de Economía alemán anunció a última hora del martes que había concedido el respaldo como parte de un paquete más amplio de 15.000 millones de euros en líneas de garantía acordadas con bancos y otras partes interesadas, tras conversaciones con prestamistas privados y el mayor accionista de la compañía, Siemens AG.
La compañía negó que las garantías fiscales constituyan «ayuda estatal», y el director ejecutivo de Siemens Energy, Christian Bruch, dijo a CNBC el miércoles que no hay dinero en efectivo de por medio.
La empresa «pagará dinero por estas garantías de devolución, por lo que es como un paquete de seguro», subrayó.
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-Elliot Smith
Las acciones chinas de vehículos eléctricos suben; Se analizan los resultados trimestrales de Xpeng
Las acciones de empresas chinas de vehículos eléctricos que cotizan en Hong Kong subieron en las primeras operaciones de la tarde.
Acciones de BYD, nio, xpeng y Auto Li subió entre 2,47% y 6,11%.
Los mercados en Asia subieron en todos los ámbitos después de los datos económicos optimistas de China. Una lectura débil de la inflación estadounidense también impulsó las esperanzas de que la Reserva Federal se acercara al final de su ciclo de aumento de las tasas de interés.
Se espera que Xpeng informe los resultados del tercer trimestre más tarde ese mismo día, y los analistas esperan que la empresa de vehículos eléctricos informe unos ingresos de 8.540 millones de yuanes chinos (1.630 millones de dólares) según las estimaciones de LSEG. También se espera que registre una pérdida neta trimestral de 2.900 millones de yuanes chinos.
En el segundo trimestre, la empresa informó de unas pérdidas mayores de lo esperado, así como de unos ingresos de 5.060 millones de yuanes chinos.
— Shreyashi Sanyal
Las acciones de Hong Kong suben casi un 3% y lideran las ganancias en los mercados asiáticos
de hong kong Índice Hang Seng saltó un 2,8% a su nivel más alto en más de una semana, mientras que el índice Hang Seng Tech, centrado en la tecnología, subió más del 3%.
Los índices fueron los que más ganaron entre los principales mercados bursátiles de Asia y el Pacífico.
Las acciones asiáticas abrieron al alza, tras el sentimiento optimista de la noche anterior provocado por una lectura débil de la inflación en Estados Unidos que impulsó las esperanzas de que la Reserva Federal se acercara al final de su ciclo de aumento de las tasas de interés.
También impulsó la confianza el miércoles, China informó datos industriales y de ventas minoristas mejores de lo esperado para octubre.
El índice CSI 300 de China subió un 0,77% en las operaciones de la mañana.
— Shreyashi Sanyal
La producción industrial y las ventas minoristas de China aumentan más de lo esperado el mes pasado
La producción industrial y las ventas minoristas de China crecieron a un ritmo más rápido de lo esperado en octubre, según datos de la Oficina Nacional de Estadísticas.
La producción industrial aumentó un 4,6% interanual en octubre, más que el 4,5% en Septiembre y por encima de una encuesta de Reuters sobre las expectativas de los analistas del 4,4%.
Las ventas minoristas crecieron un 7,6% el mes pasado respecto al año anterior, por encima del crecimiento del 7% previsto por una encuesta de Reuters.
La primera semana de octubre marcó el último gran día festivo del año en China, conocido como la Semana Dorada. Los datos oficiales mostraron que el gasto en turismo interno se recuperó a casi los niveles de 2019, pero eso se debió en parte a que más personas se quedaron dentro del país, ya que los viajes al extranjero aún no habían regresado por completo a los niveles previos a la pandemia.
El índice CSI 300 de China subió por última vez un 0,82% en las primeras operaciones.
Lee la historia completa aquí.
—Shreyashi Sanyal, Evelyn Cheng
La economía de Japón se contrae mucho más rápido de lo esperado
La economía de Japón se contrajo en el período julio-septiembre por primera vez en cuatro trimestres, según mostraron el miércoles datos provisionales del gobierno, en medio de una desaceleración de la demanda global y una creciente inflación interna.
El producto interior bruto provisional cayó un 2,1% en el tercer trimestre en comparación con hace un año, aunque también registró una caída del 0,5% respecto al trimestre anterior.
Los economistas encuestados por Reuters esperaban que la tercera economía más grande del mundo registrara una caída anualizada del 0,6% y una contracción intertrimestral del 0,1% en el trimestre julio-septiembre.
Lee la historia completa aquí.
– Clemente Tan
Una jugada para inversores de ingresos que quieren correr un poco de riesgo, según George Bory de Allspring
Ha surgido una oportunidad para los inversores en renta fija en el espacio de los bonos de alto rendimiento, según George Bory, estratega jefe de inversiones en renta fija de Allspring Global Investments.
«La parte de vencimiento corto del mercado de alto rendimiento parece muy atractiva», dijo a CNBC en una entrevista telefónica el martes. «Lo llamamos B, pero la parte del mercado con mayor rendimiento y menor duración genera ingresos del 7,5% y hasta el 8%».
En particular, Bory ha estado analizando las emisiones con calificación BBB de grado de inversión, así como la cohorte BB y B del mercado de bonos de alto rendimiento. Su objetivo es un vencimiento medio de entre 1,5 y 2 años.
Los bonos a más largo plazo tienen mayor duración, lo que significa que sus precios son más sensibles a los cambios en las tasas de interés. Evita los bonos con calificación CCC, que conllevan un mayor riesgo de incumplimiento.
«Se ha aislado el mercado de bonos a la mayor cantidad de ingresos que se puede generar sin asumir mucho riesgo de duración», dijo Bory. «Esta no es una inversión libre de riesgos, pero generas un 8% de ingresos… Esa es una de las mayores oportunidades del mercado».
-Darla Mercado
La economía de Japón se contrae mucho más rápido de lo esperado
La economía de Japón se contrajo en el período julio-septiembre por primera vez en cuatro trimestres, según mostraron el miércoles datos provisionales del gobierno, en medio de una desaceleración de la demanda global y una creciente inflación interna.
El producto interior bruto provisional cayó un 2,1% en el tercer trimestre en comparación con hace un año, aunque también registró una caída del 0,5% respecto al trimestre anterior.
Los economistas encuestados por Reuters esperaban que la tercera economía más grande del mundo registrara una caída anualizada del 0,6% y una contracción intertrimestral del 0,1% en el trimestre julio-septiembre.
Lee la historia completa aquí.
– Clemente Tan
La aplicación de las criptomonedas por parte de la SEC genera casi 5 mil millones de dólares en soluciones financieras
La represión de las criptomonedas por parte de la Comisión de Bolsa y Valores generó cerca de 5 mil millones de dólares en soluciones financieras, incluidas sanciones, para el año fiscal 2023.
Los aproximadamente 4.950 millones de dólares en reparaciones incluyen alrededor de 3.370 millones de dólares en intereses de devolución e intereses previos al fallo, más 1.580 millones de dólares en sanciones civiles, según un anuncio del martes de la SEC.
El regulador federal dijo que presentó 784 acciones de ejecución durante el año, un 3% más que en el año fiscal 2022.
Las medidas de aplicación de la SEC abordaron una serie de actividades en el espacio criptográfico: la agencia presentó cargos contra los intercambios criptográficos Celsius y Kraken. Los reguladores también presentaron cargos contra personas influyentes que supuestamente promocionaban criptoactivos sin revelar que les pagaban por hacerlo.
-Darla Mercado
Implicaciones para el mercado de un posible cierre del gobierno
Es posible que Washington pueda evitar un cierre del gobierno antes de la fecha límite del próximo viernes, pero eso no significa que el Congreso (o los mercados) estén completamente a salvo.
Con varios temas polémicos aún sobre la mesa, como la seguridad fronteriza y la ayuda a Israel, los economistas y analistas políticos de Wall Street creen que la resolución continua de dos niveles sólo alargará el proceso para alcanzar acuerdos fiscales a más largo plazo.
«Si el Congreso evita un cierre, probablemente será a través de otra extensión temporal. Como escribimos recientemente, cuanto más tiempo opere el gobierno bajo extensiones de corto plazo, menos probable será que el Congreso llegue a un acuerdo sobre el gasto de todo el año. billetes», escribió el economista jefe de Goldman Sachs, Jan Hatzius, en una nota del 25 de octubre.
La historia completa se puede encontrar aquí.
-Hakyung Kim
Cámara de Representantes aprueba proyecto de ley para evitar cierre del gobierno
La Cámara aprobó una medida de financiación el martes por la noche y envió el proyecto de ley al Senado para evitar un cierre del gobierno.
El proyecto de ley es una resolución continua «escalonada». Eso significa que financiará algunas partes del gobierno hasta el 19 de enero y otras hasta el 2 de febrero. A partir de aquí, el proyecto de ley pasa al Senado, que se espera que lo apruebe y lo envíe al presidente Joe Biden para su firma.
Los legisladores votaron 336 a favor del proyecto de ley y 95 en contra.
Sin esta medida de financiación vigente, el gobierno federal cerrará a las 11:59 pm ET del viernes.
Lea más sobre la resolución continua y sus detalles aquí.
-Darla Mercado, Chelsey Cox
Los inversores pueden estar «reaccionando exageradamente» a las débiles cifras de inflación del martes, dice el director ejecutivo de JPMorgan, Jamie Dimon
Las débiles cifras de inflación del martes infundieron un nuevo optimismo en el mercado de valores, pero el director ejecutivo de JPMorgan Chase, Jamie Dimon, cree que los inversores pueden estar adelantándose a sí mismos.
«Personalmente, creo que la gente está reaccionando exageradamente a las cifras de corto plazo, y deberían dejar de hacerlo», dijo a Bloomberg. «Creo que la inflación es probablemente un poco más complicada que eso. [data] muestra.»
Dimon añadió que si bien la Reserva Federal está pausando su ciclo de aumentos de tasas por ahora, eso no significa necesariamente que no habrá más aumentos en el futuro.
«Pero sigo pensando que deberían prepararse para el hecho de que tal vez tengan que hacer un poco más… sólo como una herramienta de gestión de riesgos. Y me temo que la inflación no desaparecerá tan rápido», dijo.
—Lisa Kailai Han
